市场上有 12 只 ETF 跟踪深证创业板50。它们买的是同一篮子股票， 涨跌几乎一致，真正的差别在成本与执行。同组内管理费从 0.15% 到 0.50%（差 3.3 倍）；日均成交额从 16.40 亿 到 0.048 亿（差 341 倍）；跟踪误差从 0.40% 到 3.81%。
| ETF | 管理费 | 规模(亿) | 日均成交(亿) | 跟踪误差 | 年化偏离 | 基金公司 | 成立日 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 华安创业板50ETF 159949.SZ | 0.50% | 239.4 | 16.402 | 0.40% | +0.00% | 华安基金 | 2016-06-30 |
| 景顺长城创业板50ETF 159682.SZ | 0.15% | 51.2 | 2.611 | 0.47% | +0.28% | 景顺长城基金 | 2022-12-23 |
| 鹏华创业板50ETF 159681.SZ | 0.15% | 16.6 | 0.983 | 0.61% | +0.25% | 鹏华基金 | 2022-12-21 |
| 易方达创业板50ETF 159369.SZ | 0.15% | 5.5 | 0.347 | 3.81% | -2.92% | 易方达基金 | 2025-08-13 |
| 工银瑞信创业板50ETF 159370.SZ | 0.15% | 4.0 | 0.063 | 0.51% | +1.36% | 工银瑞信基金 | 2025-01-10 |
| 富国创业板50ETF 159371.SZ | 0.15% | 3.1 | 0.087 | 0.48% | +0.71% | 富国基金 | 2025-01-24 |
| 华夏创业板50ETF 159367.SZ | 0.15% | 3.0 | 0.188 | 0.44% | +0.22% | 华夏基金 | 2025-01-24 |
| 国泰创业板50ETF 159375.SZ | 0.15% | 2.8 | 0.163 | 0.51% | +1.46% | 国泰基金 | 2024-12-30 |
| 嘉实创业板50ETF 159373.SZ | 0.15% | 2.4 | 0.344 | 0.55% | +1.15% | 嘉实基金 | 2025-01-23 |
| 大成创业板50ETF 159298.SZ | 0.15% | 1.9 | 0.076 | 2.72% | -0.23% | 大成基金 | 2025-08-29 |
| 万家创业板50ETF 159372.SZ | 0.15% | 1.1 | 0.048 | 0.67% | +0.74% | 万家基金 | 2025-05-26 |
| 华泰柏瑞创业板50ETF 159383.SZ | 0.15% | 0.9 | 0.093 | 0.86% | +1.44% | 华泰柏瑞基金 | 2025-02-05 |
标红的是该列最优。管理费是每年确定性支出，不含托管费 与销售服务费，所以是可比的下限而非总成本；日均成交额取近 20 个交易日均值（单日会被偶发大单带偏），它决定你买卖时的 冲击成本 —— 成交清淡的 ETF 即使费率低，一次进出的滑点也可能吃掉几年的 费率优势。
跟踪误差 = ETF 复权净值日收益与指数日收益之差的 标准差（年化）。它衡量的是「跟得紧不紧」，越小越贴合指数。 这里必须用复权净值：用未复权净值的话，一次分红就会被当成一次 大幅偏离 —— 实测同一只 ETF 两种算法能差 5~8 倍，跟得最紧的反而显示最差。
⚠️ 年化偏离不是「跑赢指数」。宽基指数多为 价格指数（不含分红），而复权净值含分红再投， 所以这一列常常整组为正，其中相当一部分只是成分股的股息。 它只能在同一组内横向比较，跨指数比没有意义。
样本窗口为近一年内两边都有数据的交易日， 不足 60 个交易日的不给出（短样本的标准差全是噪声）。 净值整天缺失时那一段直接跳过，不做前向填充。