市场上有 14 只 ETF 跟踪中证A100。它们买的是同一篮子股票， 涨跌几乎一致，真正的差别在成本与执行。同组内管理费从 0.15% 到 0.50%（差 3.3 倍）；日均成交额从 0.13 亿 到 0.002 亿（差 67 倍）；跟踪误差从 0.41% 到 1.89%。
| ETF | 管理费 | 规模(亿) | 日均成交(亿) | 跟踪误差 | 年化偏离 | 基金公司 | 成立日 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 华宝中证A100ETF 562000.SH | 0.50% | 3.5 | 0.045 | 0.88% | +3.82% | 华宝基金 | 2022-07-21 |
| 南方中证A100ETF 560380.SH | 0.50% | 1.7 | 0.093 | 0.80% | +4.47% | 南方基金 | 2024-12-19 |
| 广发中证A100ETF 512910.SH | 0.50% | 1.7 | 0.083 | 0.94% | +5.06% | 广发基金 | 2019-05-27 |
| 华富中证A100ETF 561880.SH | 0.15% | 1.1 | 0.027 | 0.81% | +4.56% | 华富基金 | 2025-01-15 |
| 易方达中证A100ETF 159686.SZ | 0.15% | 1.0 | 0.125 | 0.83% | +2.75% | 易方达基金 | 2023-07-11 |
| 富国中证A100ETF 561180.SH | 0.50% | 0.6 | 0.018 | 0.41% | +0.99% | 富国基金 | 2022-11-03 |
| 工银瑞信中证A100ETF 561200.SH | 0.45% | 0.5 | 0.024 | 1.11% | +2.54% | 工银瑞信基金 | 2023-12-22 |
| 招商中证A100ETF 159631.SZ | 0.50% | 0.5 | 0.028 | 0.49% | +1.23% | 招商基金 | 2022-08-18 |
| 博时中证A100ETF 561770.SH | 0.15% | 0.4 | 0.011 | 1.19% | +2.02% | 博时基金 | 2025-06-16 |
| 嘉实中证A100ETF 159661.SZ | 0.15% | 0.4 | 0.052 | 1.74% | +3.36% | 嘉实基金 | 2023-11-23 |
| 大成中证A100ETF 159923.SZ | 0.50% | 0.3 | 0.053 | 0.59% | +1.72% | 大成基金 | 2013-02-07 |
| 华夏中证A100ETF 159627.SZ | 0.50% | 0.2 | 0.059 | 0.48% | +1.11% | 华夏基金 | 2022-11-08 |
| 汇添富中证A100ETF 159630.SZ | 0.15% | 0.2 | 0.002 | 0.96% | +1.31% | 汇添富基金 | 2022-10-20 |
| 天弘中证A100ETF 512060.SH | 0.15% | 0.1 | 0.019 | 1.89% | +3.31% | 天弘基金 | 2025-07-09 |
标红的是该列最优。管理费是每年确定性支出，不含托管费 与销售服务费，所以是可比的下限而非总成本；日均成交额取近 20 个交易日均值（单日会被偶发大单带偏），它决定你买卖时的 冲击成本 —— 成交清淡的 ETF 即使费率低，一次进出的滑点也可能吃掉几年的 费率优势。
跟踪误差 = ETF 复权净值日收益与指数日收益之差的 标准差（年化）。它衡量的是「跟得紧不紧」，越小越贴合指数。 这里必须用复权净值：用未复权净值的话，一次分红就会被当成一次 大幅偏离 —— 实测同一只 ETF 两种算法能差 5~8 倍，跟得最紧的反而显示最差。
⚠️ 年化偏离不是「跑赢指数」。宽基指数多为 价格指数（不含分红），而复权净值含分红再投， 所以这一列常常整组为正，其中相当一部分只是成分股的股息。 它只能在同一组内横向比较，跨指数比没有意义。
样本窗口为近一年内两边都有数据的交易日， 不足 60 个交易日的不给出（短样本的标准差全是噪声）。 净值整天缺失时那一段直接跳过，不做前向填充。